強調未棄消費者市場！美光談中國競爭、記憶體短缺「關鍵挑戰」

隨著記憶體價格飆漲，且持續供不應求，美光行動與客戶事業部副總裁、行銷長 Christopher Moore 接受外媒 WCCFtech 的專訪，分享針對退出消費者市場、面對中韓等競爭對手的看法。

首先談到退出 Crucial 消費者業務一事，Moore 認為美光實際仍在努力服務全球消費者，只是透過不同渠道。美光在客戶端與行動市場仍保持相當規模的業務，並持續服務資料中心客戶。目前資料中心市場的總可用市場（TAM）正快速擴張，公司也致力於滿足這一成長需求。

此外，透過 OEM 消費者渠道，其實占公司占比相當大。換言之，美光直接向戴爾、華碩等整合商供應記憶體模組（如 LPDDR5），這些製造商再將模組整合到自家產品設計中。Moore 表示，雖然退出 Crucial 讓外界認為美光拋棄了消費者，但實際上，美光仍透過 OEM 模式掌握消費者供應鏈大部分占比。

Moore 也強調，美光與每一間 PC 品牌都有聯繫，並持續供應記憶體模組，但公司無法忽視 AI 產業的需求。隨著資料中心正在進行中，企業或資料中心業務的 TAM 正在成長，從過去 30–35%、40%，現在甚至達到整體市場的 50–60%。現在整個業界都出現短缺，美光和同業都在努力服務這些市場，但供應還是遠遠不夠。

記憶體短缺能靠建設晶圓廠解決嗎？

接著，在被問到是否能建設新晶圓廠，來解決記憶體短缺問題？Moore 坦言，目前短缺的最大挑戰在於記憶體模組的「容量差異化」問題。簡單來說，如果蘋果同時需要 8 GB、12 GB 和 16 GB 模組，美光需要調整機器來滿足需求，這會導致生產效率下降。

Moore 表示，如果一座晶圓廠有很多機器在生產某一片晶片，但必須停掉這些機器，改去生產另一片晶片，產量自然會下降。現在美光的做法是盡可能用最少的晶片數量，並最大化少量不同的模組（DID）產出，「我知道消費者會想把 12 GB 升到 16 GB，或 16 GB 升到 24 GB，但這些變更實際上會降低產量。所以美光努力讓需求保持穩定，以便供應能穩定並最大化產出。」

這也證實過去有關於筆電和智慧手機廠商正嘗試限制記憶體配置的報導。對美光來說，這也是短期內確保生產穩定性和良率的最佳方案。更重要的是，由於 AI 熱潮，客戶對運算能力的需求更高，從一代 DRAM 切換到另一代的需求也比以往更頻繁，意味美光調整新設備和生產流程的頻率增加了。

最後 Moore 也預期，美光的晶圓廠擴建計畫在 2028 年前不會帶來任何實質效果，因為建廠和客戶認證需要大量時間，再加上 AI 客戶對技術與良率的高要求，建立新晶圓廠已成為一個更加漫長的過程。他坦言，記憶體製造商正加緊建設新產線，但製程限制最終導致延後，這意味 DRAM 短缺可能還會持續相當長時間，至少要等到 AI 需求開始下降為止。